Как выбрать надежного партнера по факторингу для МСП

YMYL-дисклеймер: Материал носит ознакомительный характер и не является юридической или финансовой консультацией. Перед заключением факторингового договора рекомендуется получить индивидуальную консультацию.

Факторинг — это финансовый инструмент, позволяющий бизнесу получить оплату за уже отгруженный товар или оказанные услуги до того, как покупатель рассчитается по счёту. Для малого и среднего бизнеса (МСП) в Казахстане факторинг становится всё более важным инструментом ликвидности, особенно в условиях, когда крупные заказчики устанавливают отложенные сроки оплаты в 30–90 дней. Разберём, как выбрать надёжного факторингового партнёра.

Что такое факторинг и как он работает

Схема факторинга проста:

1. Поставщик (клиент фактора) отгружает товар или оказывает услуги покупателю с отложенной оплатой (например, на 30–60 дней).
2. Поставщик уступает дебиторскую задолженность факторинговой компании (банку или специализированной организации).
3. Фактор перечисляет поставщику от 70% до 95% суммы долга сразу (аванс по факторингу).
4. Покупатель оплачивает счёт напрямую фактору в согласованный срок.
5. Фактор перечисляет поставщику оставшуюся сумму за вычетом комиссии и процентов.

Это позволяет поставщику получить деньги за работу уже сейчас, не ожидая оплаты от покупателя.

Виды факторинга в Казахстане

Открытый (уведомительный) факторинг

Покатель уведомлён о том, что оплата должна поступить фактору. Покатель переводит деньги напрямую на счёт факторинговой компании. Самый распространённый вид.

Закрытый (без уведомления) факторинг

Покатель не знает о привлечении факторинга. Оплата поступает на счёт поставщика, а затем перечисляется фактору. Более дорогой вид из-за повышенного риска для фактора.

Реверсивный факторинг

Инициатором выступает покупатель (крупная компания), а не поставщик. Покатель договаривается с банком о ранней оплате счетов поставщиков. Выгоден для поставщиков МСП, работающих с крупными корпорациями.

Критерии выбора факторингового партнёра

1. Условия и комиссии

• Комиссия за факторинг — от 0,1% до 3% от суммы сделки в месяц. Зависит от объёма, срока и кредитоспособности покупателя.
• Процентная ставка за аванс — от 16% до 22% годовых (привязана к ключевой ставке НБ).
• Размер аванса — от 70% до 95% от суммы долга. Чем выше аванс, тем больше комиссия.
• Комиссия за ведение дела — фиксированная плата за обслуживание (20 000–100 000 тенге в месяц).

2. Порог входа

• Минимальный объём сделки — от 500 000 до 5 000 000 тенге.
• Некоторые банки работают только с оборотом от 50 млн тенге в год.
• Специализированные факторинговые компании (например, EFC) имеют более низкий порог входа.

3. Требования к поставщику и покупателю

• Регистрация в Казахстане.
• Наличие договора поставки с отложенной оплатой.
• Покатель — юридическое лицо или ИП.
• Отсутствие просроченной задолженности у поставщика.
• Действующий ИИН/БИН.

4. Скорость обслуживания

• Решение по заявке — от 1 дня (в банках) до 3–5 дней (в специализированных компаниях).
• Перечисление аванса — от 1 до 3 рабочих дней после подписания договора.

Сравнение факторинговых партнёров

Halyk Bank — факторинг для МСП с авансом до 80%. Комиссия — от 0,5% до 2% от суммы. Работает с оборотами от 100 млн тенге. Решение — от 3 дней. Порог входа较高.

Kaspi Bank — «Kaspi Факторинг» с авансом до 90%. Комиссия — от 0,3% до 1,5%. Порог входа — от 10 млн тенге годового оборота. Решение — от 2 дней. Особенность — интеграция с Kaspi Pro (платформа для бизнеса).

ForteBank — факторинг с авансом до 85%. Комиссия — от 0,4% до 2%. Работает с МСП с оборотом от 50 млн тенге. Решение — от 5 дней.

EFC (Евразийский факторинговый центр) — специализированная компания, работающая с оборотом от 10 млн тенге. Аванс до 90%. Комиссия — от 0,2% до 2,5%. Низкий порог входа, гибкие условия.

Банк ЦентрКредит — факторинг для поставщиков с авансом до 80%. Комиссия — от 0,5% до 2%. Порог входа — от 20 млн тенге.

Практические рекомендации

Как рассчитать стоимость факторинга

Допустим, ваш оборот по поставкам — 20 млн тенге в месяц, отсрочка — 45 дней:

• Аванс 80% = 16 млн тенге (перечисляется сразу).
• Комиссия 1,5% от суммы = 300 000 тенге.
• Процентная ставка за аванс: 18% годовых × 45 дней = 220 000 тенге.
• Итого стоимость факторинга: 520 000 тенге (2,6% от суммы за 45 дней).

Это выгоднее, чем потребительский кредит под 22–25% годовых, если учитывать, что процент начисляется только на использованную сумму и только на фактический срок.

На что обратить внимание в договоре

• Условия взыскания долгов. Как фактор работает с покупателем в случае просрочки.
• Обратное требование (regress). В случае неплатежа покупателя, кто несёт убытки — поставщик или фактор.
• Ограничения по сумме. Лимиты на одну сделку и общий лимит.
• Условия расторжения. Какие штрафы и сроки уведомления.

Выводы

Факторинг — эффективный инструмент управления ликвидностью для МСП. При выборе партнёра учитывайте размер аванса, комиссию, скорость обслуживания и порог входа. Для крупных поставщиков (оборот от 100 млн тенге) подходят банки (Halyk, Kaspi), для небольшого бизнеса — спеализированные компании (EFC). В любом случае рассчитайте совокупную стоимость факторинга перед принятием решения и изучите условия договора.

Методология

Анализ проведён на основе данных с официальных сайтов банков и.factorинговых компаний, информации Национального банка РК и АРРФР. Тарифы и условия указаны на июнь 2026 года и могут меняться.

Источники

• Национальный банк Казахстана — ключевая ставка и нормативы.
• Агентство по регулированию и развитию финансового рынка — лицензии и реестры.
• Финансовая грамотность Казахстана — образовательные материалы.
• Закон РК «О банках и банковской деятельности» — правовая основа.

Источники и дата проверки

Материал проверен редакцией SalamPopolam: 2026-07-09.

• Национальный банк Казахстана — официальная статистика и нормативные акты.
• Агентство по регулированию и развитию финансового рынка (АРРФР) — лицензии и реестры.
• Фонд гарантирования депозитов (КФГД) — информация о страховании вкладов.
• Финансовая грамотность Казахстана — образовательные материалы.
• Электронное правительство РК — государственные услуги онлайн.